本片以喜剧手法讲述了路初八（陈奕迅饰）和他的戏班遇到的神秘现象。由于一开始就表现得非常怯，师傅对他的存在十分头痛。在一次表演后，他突然发现自己拥有不寻常的表演能力，并且在舞台上唱出了令人动容的情歌。他发现自己的表演异常出色，但也越来越难以理解自己内心中存在着的一种神秘力量。剧情讲述了路初八通过一系列奇怪的事情，逐渐意识到他身上有一个神鬼附体，这个鬼来自三十年代反串文武，且对他的行为有着完全的控制。面临着这种恶劣的情况，他开始向外界寻求帮助。为了找到解脱之道，路初八和他的戏班团队不得不踏上一段奇怪而又艰苦的旅程。在这一段历程中，他们与一些人打交道，遇到了一些古老的传说和传奇。他们也得到了一些来自外界的帮助，但却发现了许多诡异的现象。在这个漫长的探索过程中，路初八不仅需要面对一段困扰，而且还必须应对其他神秘力量，例如黑暗之力。最终，他和他的戏班团队得到了答案，同时也成功地解开了他身上附身的鬼魄。这部电影既有喜剧的成分，也有魔幻的元素。其它演员包括容祖儿、黄秋生、谢霆锋以及郑希怡等，都在不同层面上展现出不同的角色，共同构成了一个令人难以置信的故事世界。